Slovenské štátne dlhopisy INVESTOR a PATRIOT. Oplatí sa do nich investovať?

Pripravované štátne dlhopisy SR: Oplatí sa do nich investovať? 🌟

Slovenská republika pripravuje predaj dvoch nových štátnych dlhopisov pre občanov s názvami INVESTOR a PATRIOT. Tieto dlhopisy budú dostupné v sieti vybraných bánk na Slovensku od marca 2025. Výnosy z týchto dlhopisov budú oslobodené od dane z príjmov fyzických osôb a pri nákupe na primárnom trhu nebudú účtované žiadne poplatky. Minimálna investícia bude 1 000 €.

Hoci ešte nie sú známe presné podmienky (napr. výška kupónu), očakáva sa, že ročný výnos bude okolo 3 % p.a. Daňové oslobodenie pri investícii 1 000 € a 4-ročnom období s 3 % výnosom by prinieslo rozdiel 22,8 € po štyroch rokoch. Celkový výnos z investovaných 1 000 € za 4 roky bude 120 €.

Ako finančný poradca s dlhoročnými skúsenosťami v oblasti investícií a tvorby bohatstva, by som však mojim klientom tieto dlhopisy neodporúčal.

Hoci ponúkajú daňové výhody a nulové poplatky pri nákupe, ich výnosy budú pravdepodobne relatívne nízke, prípadne porovnateľné s inými nástrojmi. Aj bežný účet môžete mať so zhodnotením 3 % p.a. pred zdanením, sporiace účty a termínované vklady ponúkajú tiež podobné výnosy, avšak aj kratšiu likviditu. Taktiež je táto investícia viazaná na dôveru v SR. Ale to aj vklady v bankách, garancia je tiež od štátu.

Pre klientov s podobným investičným horizontom zhruba 4 roky a viacej odporúčam zvážiť portfólio dlhopisových ETF fondov. Tieto fondy ponúkajú širokú diverzifikáciu naprieč krajinami a typmi dlhopisov (štátne, bankové, firemné). Pri znížení centrálnych úrokových sadzieb môžu okrem kupónov priniesť aj dodatočné zhodnotenie.

Výnosy pri ETF dlhopisových portfóliách sa pohybujú na úrovni 4 – 5 % p. a. (už po odpočítaní poplatkov) a investícia môže byť tiež oslobodená od dane po splnení časového testu (ak ETF budete držať v majetku viac ako 1 rok). Navyše, tieto fondy umožňujú odpredať investíciu alebo len jej časť aj kedykoľvek v priebehu investičného horizontu. Na druhej strane si ich možete podržať aj dlhšie, ak to bude rozumné. Čiže v otázke likvidity sú viac flexibilné.

Viac výhod a lepšie zhodnotenie teda vidím v tomto riešení.

Štátne dlhopisy bude asi možné predať aj skôr na sekundárnom trhu alebo cez Bratislavskú burzu cenných papierov, avšak tentokrát už s poplatkami.

Vláda týmto krokom podporuje národnú nôtu a snaží sa získať časť úspor obyvateľov uložených v bankách priamo pre štát. Veľmi dúfam, že komunikácia bude aj o zvýšení finančnej gramotnosti obyvateľov.

👉 Pre viac takýchto tipov a rád sledujte aj môj profil na sieti LinkedIN: František Jablonovský – finančný GURU pre rodiny aj podnikateľov

📆 Ak Vás zaujíma téma investovania 📈 a chcete sa poradiť, neváhajte si dohodnúť osobnú či online konzultáciu.

Pomáham rodinám aj podnikateľom dosiahnuť finančné ciele a zabezpečiť vašu budúcnosť | Odborník a expert na finančné plánovanie s viac ako 12 ročnými skúsenosťami | 2 000 000 € klientskych investícií v správe | VIP Consultant @PARTNERS GROUP SK

#investovanie #dlhopis #výnos #diverzifikácia